Lucid Motors: یک فرصت سرمایه گذاری جدید به تازگی رسیده است

قیمت سهام شرکت EV Lucid Motors (NASDAQ: LCID) در هفته های اخیر کاهش یافته است که من به جای هر چیز دیگری به سودآوری عمومی نسبت می دهم. رزرو برای هوای شفاف ، اولین تلاش Lucid Motors برای تولید وسیله نقلیه برقی ، در حال افزایش است. Lucid Group جاه طلبی های بزرگی در بازار وسایل نقلیه الکتریکی دارد و هر آنچه را که باید در پله های تسلا (TSLA) ، پیشگام وسیله نقلیه الکتریکی دنبال کند ، دارد.

3 دلیل چرا من در موتورهای شفاف دو برابر می شوم

حدود سه هفته پیش ، من در مورد سرمایه گذاری قابل توجه خود در Lucid Motors ، یک شرکت EV مستقر در آریزونا با پتانسیل باورنکردنی در بازار وسایل نقلیه الکتریکی نوشتم. من تقریباً نیمی از ارزش خالص خود را در موتورهای شفاف سرمایه گذاری کردم و سهم خود را افزایش دادم زیرا قیمت سهام سرمایه گذاران بی تاب را از بین می برد. دلیل اینکه من در موتورهای شفاف بسیار صعودی هستم به دلیل سه عامل است که در زیر در مورد آنها بیشتر بحث خواهم کرد:

1. تحویل مشتری از قبل آغاز شده است و رزرو در حال افزایش است.
2. رتبه بندی هوای شفاف 520 مایل در صنعت بی نظیر است. هیچ رقیب دیگری نزدیک نمی شود.
3. تولید سدان هوایی Lucid Motors به تازگی آغاز شده است. انتظار می رود Lucid Motors جزئیات مربوط به مدل های جدید را در یک دوره نسبتاً کوتاه نشان دهد.

به اولین نکته ، تحویل مشتری. بسیاری از شرکت های EV وجود دارند که نمونه های اولیه و مدل های پیش تولید خود را به نمایش می گذارند ، اما فقط تعداد معدودی می توانند یک محصول نهایی را که در حال فروش است نشان دهند. این جایی است که Lucid Motors خود را در یک زمینه به طور فزاینده شلوغ متمایز می کند. در ماه اکتبر ، شرکت وسایل نقلیه الکتریکی شروع به تحویل مشتری به دارندگان رزرو کرد و رزرو در حال افزایش است.

Lucid Motors اعلام کرد که تقریباً 17K رزرو برای سدان لوکس لوکس Lucid Air دریافت کرده است ، که از حدود 13K رزرو در وضعیت رزرو قبلی است. Lucid Motors در مرحله اول ساخت در آریزونا ، ظرفیت حدود 34 کیلومتر برقی را در حدود 34 کیلوگرم برقی می کند و سه برابر ظرفیت تولید در سالهای بعد پیش بینی می شود. بنابراین ، در اصل ، Lucid Motors در مسیر خروج 50 ٪ از ظرفیت تولید خود از طریق رزرو به تنهایی است. این یک موفقیت مهم است.

تا نکته دوم ، بیایید در مورد گزاره ارزش صحبت کنیم. در ماه سپتامبر ، سدان Lucid Air Dream Edition بالاترین امتیاز دامنه EV را از EPA ، 520 مایل دریافت کرد و با 100 مایل جامد نزدیکترین رقیب را شکست داد. هیچ محصول EV دیگر در بازار نزدیک به موتورهای Lucid نیست ، که بیایید با آن روبرو شویم ، یک نقطه فروش بسیار مناسب برای مشتریانی است که با خرید یک وسیله نقلیه برقی با پول سخت درآمد خود به دنبال کمک به انقلاب EV هستند. در نتیجه ، سدان هوای شفاف و نسخه های مختلف خاص آن باید ثابت شود که مدل های پرفروش هستند و در نتیجه افزایش قابل توجهی در فروش به محض رسیدن موتورهای شفاف به ظرفیت تولید انبوه منجر می شود.

منبع: شرکت Lucid Motors

نکته سوم معرفی وسایل نقلیه الکتریکی جدید است. Lucid Motors در حال حاضر برای تولید و فروش تنها یک محصول اصلی در مسیر است: سدان Lucid Air. اما ، در پشت صحنه ، سازنده وسایل نقلیه الکتریکی در پروژه دوم خود کار سختی است که شاهد معرفی SUV لوکس گرانش است. SUV از Lucid Motors هنوز در مرحله طراحی است و تاکنون جزئیات کمی فاش شده است ، غیر از این واقعیت که وسیله نقلیه الکتریکی جدید در سال 2023 در دسترس خواهد بود.

چند موتور Lucid Motors قادر به فروش تا سال 2025 خواهد بود؟

اگر راه اندازی پروژه گرانش Lucid Motors طبق برنامه ریزی پیش برود ، من معتقدم که Lucid Motors می تواند حداقل 100000 وسیله نقلیه در سال را تا سال 2025 بفروشد. هنگام برآورد پتانسیل فروش Lucid Motors ، دو متغیر اصلی برای در نظر گرفتن وجود دارد: 1 - تعداد برقیبا توجه به محدودیت های تولید واقع بینانه تولید می شود. و 2 - میانگین قیمت وسایل نقلیه برقی فروخته می شود. ما می دانیم که ظرفیت تولید سالانه Lucid Motors برای سدان Lucid Air و SUV Lucid Gravity حدود 90،000 واحد خواهد بود ، رقمی که ممکن است با گسترش شرکت EV کارخانه تولید AMP-1 خود را افزایش دهد.

از نظر قیمت فروش ، من قبلاً پتانسیل کل درآمد Lucid Motors را بر اساس قیمت متوسط 100 دلار فروش محاسبه می کردم ، اما اکنون معتقدم که گزینه های ارتقاء قیمت متوسط فروش را به طور قابل توجهی بالاتر می برد. اگر فرض کنیم که 40 ٪ از فروش از مدل پایه (قیمت فروش: 77K دلار) ، 30 ٪ از تور Grand Touring (قیمت فروش: 139K $) و 30 ٪ از نسخه Air Dream (قیمت فروش: 169 دلار است. k) ، سپس قیمت متوسط برای یک وسیله نقلیه الکتریکی فروخته شده به 123K دلار نزدیک است. فروش 100000 وسیله نقلیه برقی در سال تا سال 2025 برابر با 12. 3 میلیارد دلار فرصت درآمد است و برنامه های گسترش Lucid Motors به کانادا و چین ممکن است این تخمین ها را محافظه کارانه کند.

ارزش گذاری

Lucid Motors با فروش چند برابر بر اساس 12. 3 میلیارد دلار در فروش مورد انتظار (2025E) معامله می کند. تخمین های این امر در آینده حاشیه بالایی از خطای دارد ، اما من معتقدم که Lucid Motors با وجود ارزش بالای بازار ، ارزش این خطر را دارد. ارزیابی Lucid Motors کم نیست و سهام بسیار بی ثبات است ، بنابراین این سهام نیست که همه باید خریداری کنند. با این حال ، با توجه به سرعت تسریع انقلاب EV و تغییر نگرش به سمت خودروهای الکتریکی ، چنین چند برابر بالا قابل توجیه است.

آسیب پذیرترین نکته Lucid Motors راهنمایی تحویل است

اگر به هر دلیلی راهنمایی تحویل Lucid Motors از بین برود و شرکت وسایل نقلیه الکتریکی مجبور به تأخیر در تولید باشد ، برآوردهای تحویل به آینده منتقل می شوند. این می تواند تأثیر بگذارد تا چگونه سرمایه گذاران پتانسیل EV Lucid Motors را ارزیابی کنند. باز هم ، هیچ تضمینی وجود ندارد که تخمین های من برای فروش وسایل نقلیه الکتریکی یا میانگین قیمت فروش صحیح باشد ، بنابراین ممکن است موتورهای شفاف از برآورده کردن انتظارات تحویل زیاد کم شوند.

افت سهام Motors Lucid

در چند روز گذشته ، سهام شفاف به دو دلیل کاهش یافته است:

1. این شرکت EV توسط کمیسیون بورس و اوراق بهادار ایالات متحده با احضاریه خدمت شد و برای "پیش بینی ها و اظهارات خاص" مورد بررسی قرار می گیرد که هنگام ادغام عملیات خود با چرچیل پایتخت IV.
2. Lucid Motors در حال صدور یک یادداشت ارشد قابل تبدیل با ارزش 1. 75 میلیارد دلاری است. این یادداشت ها 1. 25 ٪ علاقه دارند و در سال 2026 قرار دارند. یادداشت های ارشد قابل تبدیل دارای قیمت تبدیل حدود 54. 78 دلار در هر سهم هستند.

برخلاف بازار ، من این صندوق را برای موتورهای شفاف مثبت می دانم زیرا از سرمایه اضافی برای بهبود نقدینگی و تأمین مالی رشد تولید شرکت EV استفاده می شود. تحقیقات SEC بیشتر یک مسئله کوتاه مدت است که نباید در تولید و چشم انداز تولید و تحویل Lucid Motors تأثیر بگذارد.

نتیجه گیری من

Lucid Motors دارای ارزش بازار بالایی و فروش بسیار بالایی است ، اما بهترین فرصت برای تولید کننده EV موجود را دارد که بتواند با گذشت زمان به این ارزیابی برسد. ارزیابی Lucid Motors بسیار زیاد است زیرا سرمایه گذاران EV انتظارات زیادی برای شرکت دارند ، اما اگر این شرکت بتواند از مشکل خود دور بماند و راهنمایی های خود را برآورده کند ، Lucid Motors می تواند داغترین چیز از زمان تسلا باشد.