بازار فاکتورینگ دارای ارزش انتظار می رود 10 میلیارد

گامال محرم ، رئیس انجمن فاکتورسازی مصر (EFA) ، انتظار داشت که فعالیت این بخش امسال به EGP 10BN برسد ، در مقابل EGP 5BN در سال 2017.

محرم انتظار خود را به این واقعیت نسبت داد که مصر از نظر ابزارهای مالی ، به ویژه در فعالیت های فاکتورسازی ، با توجه به تصمیمی که توسط بانک مرکزی مصر (CBE) گرفته شده است ، روز پنجشنبه برای کاهش نرخ بهره 1 ٪ به عنوان یک بازار امیدوار کننده محسوب می شود.

محرم در طی سمیناری به رهبری روزنامه دیلی نیوز که در مورد آینده ابزارهای مالی غیر مصر بحث کرده بود ، گفت که انتظار می رود فاکتورسازی و لیزینگ مالی مقررات بیشتری را در دوره آینده مشاهده کند ، به ویژه با پارلمان که در مورد این دو موضوع بحث می کند.

شما در مورد لایحه لیزینگ مالی و فاکتورسازی که توسط کمیته اقتصادی پارلمان مورد بحث قرار می گیرد و تا چه اندازه ارتباط با کمیته وجود دارد ، چه می دانید؟

سازمان تنظیم مقررات مالی (FRA) ما را از قانون مطلع کرد و گروهی از کارشناسان را در کمیته مشورتی نظارت بر پیش نویس قانون انتخاب کرد.

در دوره گذشته ، بین ما و FRA گفتگو صورت گرفت که منجر به پیش نویس قانون انعطاف پذیر و تصمیم به ترک وظایف اجرایی به FRA شد. تمام جزئیات قانون مورد توافق قرار گرفت.

در قوانین اقتصادی ، چارچوب قانونگذاری باید تصمیم گیری شود و آزادی باید به نهادهای نظارتی داده شود ، که در مورد این قانون اتفاق افتاده است و آن را به اندازه 81 مقاله ارائه می دهد.

آیا در مورد قانون اختیار داشتید؟

اول ، من می خواهم به این نکته اشاره کنم که دولت فعلی FRA با دولت های گذشته بسیار متفاوت است و می فهمد که شغل آن به چه خوبی نیاز دارد. آنها نقش نظارتی خود را عاقلانه انجام می دهند و تمام اطلاعات مورد نیاز ما را در اختیار ما قرار می دهند.

البته ما رزرو داریم ، اما آنها زیاد نیستند. رزرو ما در مورد برخی از مقالات در پیش نویس قانون است ، مانند مجازات های رئیس جمهور که تصمیم اعتباری می گیرد و باید تا حدی خطر را تحمل کند. ما معتقدیم که او فقط باید در موارد فساد یا سهل انگاری پاسخگو باشد.

دوره تعدیل شرایط تعیین شده توسط پروژه شش ماه است و مرجع این آزادی را دارد که این دوره را تمدید کند. با این حال ، ما همچنین معتقدیم که این دوره برای شرکت هایی که در زمینه فاکتورسازی کار می کنند مناسب است ، اما نه برای کسانی که در زمینه لیزینگ مالی کار می کنند ، بنابراین ما درخواست اصلاح این مقاله را کردیم.

علاوه بر این ، مجوز جدید اجازه می دهد تا فعالیت فاکتورسازی را به شرکت های لیزینگ مالی اضافه کنید. با این حال ، مسئله شرکت برای پردازش داده ها در دو سوابق مختلف وجود دارد زیرا استانداردها برای هر شرکت و همچنین قوانین تنظیم کننده متفاوت است.

تامر صید

چرا شرکت را ترجیح نمی دهید که دو فعالیت را با دو رکورد جداگانه ترکیب کند؟

من به شرکتها توصیه نمی کنم که هر دو فعالیت را با هم ترکیب کنند زیرا قوانین نظارتی مانند تعیین نسبت تمرکز اعتبار و حجم تسهیل اعتبار برای یک مشتری واحد از کل سرمایه یا سبد اعتباری وجود دارد ، که ممکن است از 20 ٪ تا 50 باشد٪ ، که برای یکی از فعالیت ها ناعادلانه خواهد بود.

اگر بگوییم که سبد اعتباری 20 ٪ از کل پایگاه سرمایه است ، این برای شرکت لیزینگ مالی ناعادلانه خواهد بود. برعکس درست است. اگر بگوییم سبد اعتباری 50 ٪ خواهد بود ، این برای شرکت فاکتورسازی ناعادلانه خواهد بود. تخصیص پردازش متفاوت است. فاکتورسازی معاملات با سرمایه گذاری سرمایه ، اما لیزینگ مالی با نیازهای بلند مدت سروکار دارد.

ما به تأخیر افتاده ایم که نمره I را در زمینه فاکتورسازی قرار دهیم ، به خصوص که بدهکار مشتری شرکت نیست. با این حال ، سیستم نمره I برای شرکتهای کوچک و متوسط (SME) در سوابق ضمانت منتقل شده معتبر خواهد بود ، که پایه مشتری و اطلاعات مربوط به آنها را گسترش می دهد.

آیا ارتباط بین شما و کمیته اقتصادی پارلمان در مورد پیش نویس قانون وجود دارد که بخش اول آن کامل است و شامل لیزینگ مالی است؟

هیچ ارتباطی بین انجمن و کمیته وجود ندارد ، اما من از هر نوع ارتباط با آنها استقبال می کنم ، به خصوص که سیستم فاکتورسازی برای بازار مصر جدید است و لیزینگ مالی با برخی از مسائل مربوط به استانداردهای حسابداری روبرو است.

برقراری ارتباط با شرکت های لیزینگ مالی و EFA برای بحث در مورد وسایل استفاده از استانداردهای بین المللی حسابداری برای جلوگیری از مسائل در این بخش مهم است.

آینده فاکتورسازی در بازار مصر را چگونه می بینید؟

این یکی از فعالیتهای امیدوارکننده غیر بانکی در بازار مصر است. با این حال ، تعداد شرکت های دارای مجوز برای انجام فعالیت هنوز هم به اندازه هشت است.

این هشت شرکت در سال گذشته معاملات به ارزش EGP 4. 945bn را در مقایسه با EGP 4BN در سال 2016 انجام دادند ، این بدان معنی است که این فعالیت به رشد 21. 2 ٪ رسیده است. من انتظار دارم که تعداد شرکت ها امسال 13 ساله شود.

قابل توجه ، حداقل سرمایه مورد نیاز برای ایجاد یک شرکت فاکتورسازی فقط EGP 10M است.

براساس داده های FRA ، حجم اوراق بهادار کسر شده در سال گذشته به EGP 8. 9bn در مقایسه با EGP 6. 068bn در سال 2016 رسیده است. همچنین ، تعداد مشتری های فاکتورسازی در مقایسه با 256 ، نرخ رشد 18. 8 ٪ به 304 رسیده است.

شما گفتید که فعالیت فاکتورینگ تحت تأثیر ابتکار عمل رئیس جمهور السیسی برای تهیه EGP 200BN برای پروژه های کوچک است ، آیا قصد دارید به CBE مراجعه کنید تا بخشی از آن ابتکار عمل شود؟

فاکتورسازی نسبت به تأثیرات نرخ بهره در مقایسه با لیزینگ مالی مستعد است ، زیرا چرخه سرمایه در گردش سریع و کوتاه ، گاهی اوقات فقط 45 روز تأمین می شود. این امر اجازه نمی دهد تا هزینه بودجه در فواصل ، برخلاف لیزینگ مالی ، که دارایی هایی را با فواصل طولانی در بین می فروشد ، توزیع کند.

رشد فاکتورسازی به روش مورد نیاز عمدتاً به کاهش نرخ بهره و ارائه آگاهی کافی در مورد فعالیت در بخش های هدف بستگی دارد.

Tamer Sadeq ، مدیر کل شرکت Factoring Cairo ، گفت که ابتکار عمل SME در طی دوره گذشته رقیب قوی شرکت های فاکتورسازی بوده است ، بنابراین وی قصد دارد به CBE خطاب کند تا شرکت های فاکتورسازی را به زیر چتر ابتکار وارد کنند.

آیا با سازمان توسعه شرکتهای کوچک و متوسط برای تأمین بودجه شرکتهای فاکتورسازی بحث و گفتگوهایی وجود دارد؟

SADEQ: بحث هایی با SMEDA برای تأمین بودجه شرکت های فاکتورسازی با حداکثر EGP 1M با نرخ بهره 12 ٪ در حال انجام است.

MUHARRAM: من انتظار دارم که ابتکار EGP 200BN CBE در دوره آینده سقط شود.

با این عوامل و موانع ، آینده فاکتورینگ را چگونه می بینید؟

محرم: اگر داده های فعالیت فاکتورینگ در ترکیه را مقایسه کنیم ، با اندازه بازار برای 304،000 مشتری از طریق 1000 شرکت ، از جمله 66 شرکت در زمینه صادرات به این پرونده در مصر ، به 304000 دلار رسیده است ، خواهیم دید که مصر استهنوز هم یک کشور در حال ظهور در زمینه فاکتورسازی و شانس های زیادی برای رشد دارد ، به خصوص که SME ها در حال حاضر بازار مصر را به دست می گیرند.

چه چیزی برای شرکتهای فاکتورسازی ، اوراق بهادار محلی یا بین المللی جذاب ترین است؟

محرم: هر دو برای اقتصاد مهم هستند. در حال حاضر ، فاکتورسازی بین المللی ممکن است جذاب تر تلقی شود زیرا علاقه به دلار کمتر است ، و صادرکنندگان وجوه خود را تضمین می کنند بدون اینکه شرکت ها برای مقابله با خطرات مقابله کنند.

شرکت هایی که مشغول فعالیت فاکتورینگ بین المللی هستند باید در انجمن بین المللی فاکتورسازی (IFA) عضو باشند و ارتباطات باید بین شرکت مصری و شرکت فاکتورسازی خارجی صورت گیرد ، یا حداقل باید یک مطالعه در مورد شرکت خارجی ارائه شود.

هشتاد درصد از شرکت های مصری عضو IFA هستند. با این حال ، هزینه بالای عضویت یک مانع است.

آیا شرکت های لیزینگ مالی و فاکتور های وابسته به بخش بانکی هزینه های وام خود را کاهش می دهند؟

محرم: این بعید است زیرا حاشیه بانکها به شرکتهایی که در این بخش کار می کنند بسیار نزدیک هستند.

SADEQ: طبق آنچه ما از بازار آموخته ایم ، بانکها ممکن است به شرکتهای وابسته به آنها نرخ بهره کمتری بدهند.

آیا انتظار دارید که بانک ها شرکت های فاکتورسازی را ایجاد کنند؟

SADEQ: بله من ، به خصوص با افزایش آگاهی. با این حال ، بیش از حد این امر خوب نخواهد بود زیرا بخش غیر بانکی به یک روش تفکر متفاوت نیاز دارد.

آیا منابع مالی دیگری مانند اوراق بهادار یا اوراق قرضه وجود دارد؟

SADEQ: متأسفانه ، اوراق بهادار به عنوان منبع بودجه مناسب نخواهد بود. با این حال ، برای شرکت های لیزینگ مالی سودمند است.

برجسته ترین چالش های پیش روی فاکتورسازی چیست؟

SADEQ: توسعه آگاهی از این بخش ، ایجاد افراد ذیصلاح با تخصص و هماهنگی با سایر بخش ها ، مانند بانک ها ، که باید بدانند که فاکتورسازی و لیزینگ مالی رقیب نیستند. برنامه ای برای برگزاری سمیناری برای کارگران در زمینه بیمه ، با هماهنگی Alaa El-Zohairy ، به منظور افزایش آگاهی در مورد فرصت های موجود در زمینه بیمه در مورد خطرات بازپرداخت وجود دارد.

آیا در دوره گذشته افزایش میزان بزهکاری افزایش یافته است؟

محرم: خطرات اوراق بهادار از 2 ٪ به 3 ٪ افزایش یافته است ، اما شرکت ها با برنامه ریزی بدهی ها بر اساس شرایط مشتری یا متوسل شدن به دادگاه اقتصادی با این امر روبرو شدند.

SADEQ: مطالعه ای که به شرط مشتری انجام شده است ، به دوره ای از یک هفته تا 10 روز نیاز دارد و نیاز به در دسترس بودن بودجه از دو سال یا یک سال در مورد استارتاپ ها دارد. ما پشتیبانی و مشاوره لازم را برای مشتریان برای تهیه آنها ارائه می دهیم.

نقش انجمن در گسترش آگاهی در مورد فاکتورسازی چیست؟

SADEQ: این انجمن مناسب ترین بدن برای گسترش آگاهی است. ما به دنبال برگزاری کنفرانس با همکاری بسیاری از ارگان ها ، مانند IFA ، بانک صادرات-واردات آفریقا و فدراسیون صنایع و همچنین شوراهای صادراتی ، رسانه ها و سایر نهادها هستیم.

در مورد ورود مالی و ادغام بخش غیررسمی در بخش رسمی چیست؟

SADEQ: Factoring مؤثرترین ابزاری برای گسترش شمول مالی است و در حال حاضر در ورود بسیاری از ریزگردها به بخش رسمی و افتتاح یک ثبت نام تجاری کمک کرده است زیرا قوانین تنظیم کننده به این امر نیاز دارند.

مشتری های بالقوه فاکتور چه کسانی هستند؟

MUHARRAM: آنها هر تولید کننده یا تولید کننده ای هستند که کالاهایی را با پرداخت تأخیر فروخته اند و برای شروع چرخه تولید جدید به نقدینگی نیاز دارند. این قانون اجازه می دهد تا برای دوره های حداکثر سه سال ، به جز شرکت های ساختمانی در حال حاضر.

SADEQ: به طور متوسط ، بیشتر اوراق بهادار فاکتور کمتر از 100000 EGP نیستند ، با این حال ، هیچ ارزش حداقل برای فاکتورسازی وجود ندارد. مشتریان می توانند فرآیند فاکتورسازی را بر اساس چرخه تولید تکرار کنند ، و هر شرکت حداکثر حد مجاز مبلغ مجاز را برای مشتریان و همچنین نرخ بدهی پایگاه سرمایه تعیین می کند.