این مقاله توسط Jagdish S. Kaisare ، به دنبال مدرک دیپلم مدیریت کارآفرینی و قوانین تجاری ، از Lawsikho نوشته شده است. او دانشجوی سال چهارم حقوق در دانشکده حقوق اتحاد ، دانشگاه اتحاد است.

برای اینکه یک کارگزار موفق باشید ، باید دو نقل قول همزمان را به خاطر بسپارید! یکی از چرچیل ، که گفت ، "شما باید بسیاری از نبردها را برای پیروزی در جنگ از دست دهید" و دیگری توسط سوروس ، که گفت: "این مهم نیست که آیا شما درست یا اشتباه هستید ، مهمتر از این است که چه مقدار از دست می دهیداشتباه هستند و چقدر درست می کنید ".

به تصویر کشیدن لئوناردو دی کاپریو از جردن بلفورت ، یک کارگزار سهام میلیون دلاری در فیلم فیلمبرداری "گرگ وال استریت" به خوبی مورد استقبال قرار گرفت. با این حال ، در واقعیت ، ما معامله گران موفقی مانند سر وارن بوفه ، سر راش جونژونولا ، سر رامش دمانی و غیره داریم که با تجارت در بورس سهام ثروت ایجاد کرده اند.

داستان سر راش جونوژونولا برای من بسیار الهام بخش است. یک حسابدار منشور به طور حرفه ای ، وی در سال 1985 وارد بازارها شد و تجارت را آغاز کرد. اولین تجارت وی چای تاتا بود که وی برای Rs خریداری کرد. 43 و در Rs فروخته شد. 143. قرارداد بزرگ بعدی او Sesa Goa بود که برای او تغییر دهنده بازی بود. امروز ، وی به طور گسترده ای به عنوان پادشاه بورس سهام در هند مورد توجه قرار می گیرد و سبد سهام وی بیش از روپیه است. 20،000 کروس ، و شامل Titan ، Lupine و غیره است.

یک داستان الهام بخش دیگر ، سر رامش دمنی است که سفر خود را در دهه 1990 آغاز کرد. مشهورترین سرمایه گذاری وی در Infosys بود. او به سرمایه گذاری طولانی مدت اعتقاد دارد و به شخص پیشنهاد می کند که قبل از انجام سرمایه گذاری ، یک استراتژی خروج را تهیه کند.

من مطمئن هستم که داستانهای فوق ممکن است شما را به کارگزار سهام الهام بخش داشته باشد. اکنون سوال فوری این است که چگونه می توان کارگزار سهام شد؟

معرفی

در ابتدا ، مهم است که به مفهوم "بازار سهام" بپردازیم."بازار سهام" یک بازار ثانویه است که تجارت اوراق بهادار مالی را تسهیل می کند. بورس سهام و بورس اوراق بهادار اصطلاحی است که می تواند به صورت متقابل استفاده شود. بورس اوراق بهادار اصلی هند بورس اوراق بهادار ملی (NSE) و بورس بمبئی (BSC) است. آنها توسط هیئت اوراق بهادار و بورس هند (SEBI) تنظیم و اداره می شوند که تحت عنوان هیئت اوراق بهادار و مبادله هند تشکیل شده است (قانون SEBI ، 1992.

اینجا کلیک کنید

یک کارگزار سهام دسته ای از واسطه های دارای مجوز که اوراق بهادار تجاری ذکر شده در بورس یک کمیسیون است. دسته دیگر از واسطه های دارای مجوز ، کارگزار فرعی است که در اصل شخصی است که به خودی خود عضو بورس سهام نیست اما به نمایندگی از یک کارگزار سهام عضو عمل می کند. به عبارت دیگر ، او نماینده کارگزار سهام است. پیش بینی می شود کارگزاران سهام و کارگزاران فرعی از بازار پایدار بمانند و وظیفه وفاداری را برای محافظت از منافع مشتریان خود مدیون باشند.

هر دو واسطه ها اساساً نقش یک عامل را انجام می دهند و توسط قانون بورس اوراق بهادار هند ، 1992 ، هیئت بورس اوراق بهادار هند (کارگزاران سهام و کارگزاران) 1992 ، قانون مقررات مربوط به قراردادهای اوراق بهادار ، 1956 ، مقررات رفتار ، 1992 اداره می شوند.، قوانین و مقررات مختلف و دستورالعمل های SEBI و بورس اوراق بهادار که وی عضو آن است. یک کارگزار سهام باید در بند 12 قانون SEBI ، 1992 ثبت شود.

بازار سهام چگونه کار می کند؟

یک شرکت این است که قصد دارد از طریق ارائه عمومی عمومی ، سهم خود را در بازار اولیه لیست کند. سرمایه گذاران تشویق می شوند که برای سهام پیشنهاد دهند و بر این اساس اختصاص داده می شوند. علاوه بر این ، این سهام در بازارهای ثانویه معامله می شود. بورس سهام تجارت بازار ثانویه را تسهیل می کند. در اینجا است که یک کارگزار سهام نقش اساسی را ایفا می کند. آنها به عنوان واسطه بین سرمایه گذار که مایل به فروش سهام خود و خریدار است که مایل به خرید سهام است ، عمل می کنند. آنها معامله را برای یک کمیسیون کار می کنند. پس از قرار دادن سفارش ، مبادله سپس انتقال مالکیت سهام را با فرآیندی به نام تسویه حساب تسهیل می کند.

چگونه یک کارگزار سهام باشیم؟

برای درخواست ثبت نام ، شخص باید معیارهای واجد شرایطی را که توسط SEBI تعیین شده است ، رعایت کند.

SEBI یک گواهی ثبت نام مشترک برای بخش های مختلف بازار معرفی کرده است. تصویب باید از بورس و شرکت پاکسازی دریافت شود. به منظور ثبت نام ، نهاد موظف است از طریق تنظیم کننده از طریق بورس اوراق بهادار مربوطه به روش مقرر اعمال شود. به این نهاد گواهی نامه ای با شماره ثبت نام منحصر به فرد صادر می شود. متقاضی باید معیارهای "مناسب و مناسب" را که توسط SEBI تعیین شده است ، رعایت کند.

پس از تأیید برنامه SEBI ، کارگزار مجبور است هزینه های عضویت را به مبادله ای که قصد تجارت دارد بپردازد. کارگزاران فرعی نیز باید مبلغ مشابهی را بپردازند.

1. حداقل سپرده سرمایه

پس از تأمین عضویت ، حداقل سپرده سرمایه پایه طبق مقررات باید به عنوان امنیت با بورس اوراق بهادار پرداخت شود. برای کارگزاران سهام که تجارت اختصاصی بدون الگوریتم انجام می دهند ، سپرده Rs است. 10 دریاچهبرای کارگزاران سهام که بدون الگوریتم تجارت می کنند ، از طرف مشتری ، 15 لک است. برای کسانی که هر دو را انجام می دهند ، سپرده Rs است. 25 دریاچهسرانجام ، برای کارگزاران سهام که تجارت الگوریتمی را انجام می دهند ، سپرده Rs است. 50 دریاچه

آن دسته از کارگزارانی که حضور در سراسر کشور ندارند ، نیاز به سپرده 40 ٪ خواهد بود.

پس از ارسال درخواست ، ممکن است مجبور شود مجوز از موسسه ملی اوراق بهادار ، ایجاد شده توسط بورس ملی هند را تأمین کند.

توابع یک کارگزار سهام

کارگزار سهام/کارگزار فرعی باید جزئیات ثبت نام خود را در وب سایت خود و کلیه اسناد رسمی که می توانند در وب سایت SEBI تأیید شوند ، به نمایش بگذارد.

قوانین و مقررات و مقررات 1992 در برنامه دوم ، هیئت بورس اوراق بهادار هند (کارگزاران سهام و کارگزاران فرعی) در برنامه دوم ، قانون رفتار کارگزاران سهام را فراهم می کند. دادگاه Apex در پرونده اوراق بهادار و بورس هندوستان - Kishore R. Ajmera (Air 2016 SC 1079) این را اظهار داشت ،

"کد رفتار برای کارگزاران سهام ، از جمله ، بیان می کند که کارگزار سهام باید در انجام کلیه مشاغل سرمایه گذاری ، استانداردهای بالایی از صداقت ، سریع و انصاف را حفظ کند و با مهارت ، مراقبت و کوشش در انجام این کار عمل کندهمه تجارت سرمایه گذاری. این کد همچنین سایه های مختلفی از وظایف یک کارگزار سهام را به سمت سرمایه گذار ذکر می کند ، که جزئیات آن در اینجا استخراج نمی شود ، مگر اینکه بگوییم همه این وظایف مربوط به استانداردهای بالای یکپارچگی است که کارگزار سهام برای حفظ آن در این زمینه لازم استانجام تجارت او "

کارگزار سهام باید با یک کارگزار فرعی قرارداد ببندد ، که وظایف و مسئولیت های هر دو طرف را برطرف می کند.

مسئولیت یک کارگزار سهام

فصل ششم آیین نامه رفتار ، 1992 به مسئولیت نقض مقررات قانون/مقررات مربوط می شود. این امر فراهم می کند که ، یک کارگزار سهام یا کارگزار فرعی که به شیوه های تجارت کلاهبرداری و ناعادلانه مربوط به اوراق بهادار می پردازد ، که نتواند مهارت ، مراقبت و کوشش را انجام دهد و در مورد قانون/ مقررات مربوط به مجازات پولی مشخص شده در زیر باشد. فصل از طریق قانون و/یا مجازاتهای مشخص شده در فصل پنجم آیین نامه SEBI (واسطه ها) 2008 ، از جمله تعلیق ، لغو ثبت نام و غیره.

راهنمای عملی برای شروع تجارت کارگزار سهام

در این بخش جنبه های عملی اعم از نیازهای تقریبی سرمایه گرفته تا تشریفات قانونی ارائه می شود.

چه چیزی برای کارگزار سهام لازم است؟

مانند افسانه بازار سهام ، سر راکش جونوژونولا ، یک بار گفت: "یک معامله گر خوب به خصوصیاتی مانند دانستن اینکه چه چیزی و چه میزان خطر دارد ، می داند که چه موقع و چگونه می توان ضرر ، نظم و انضباط ، کنترل بر احساسات و اعتقاد فوق العاده را گرفت" نیاز دارد.

به گفته سر راش جونوژونولا ، ده فرمان برتر برای تجارت عبارتند از:

• واقع بین باش
• تجارت را به عنوان حرفه تمام وقت دنبال کنید
• قوانین را بدانید
• هرگز آرزو نکنید که استاد بازار باشید. در عوض ، برده آن باشید.
• از مهارت خود استفاده کنید
• ایده گسترده ای از جهت داشته باشید
• از اشتباه نترسید
• بازی دیده می شود "نه کور" برای فرصت های بازار
• خطر را ارزیابی کنید
• هرمی سود خود را
• تجارت فقط می تواند آموخته شود ، نه آموزش داده شود.

سرمایه مورد نیاز

1. این نهاد به غیر از نگرانی مالکیت ، ابتدا نیاز به ثبت نام در وزارت امور شرکت ها دارد. این امر به یک سرمایه یک بار سرمایه تقریباً Rs نیاز دارد. 20،000 تا Rs. 25،000 بسته به هزینه حسابدار/دبیر شرکت و وظیفه تمبر دولت مربوطه.
2. کارگزار سهام ممکن است مجبور شود حداقل مبلغ سرمایه یک بار سرمایه را بپردازد (توضیح داده شده در بالا). علاوه بر این ، یک کارگزار فرعی ممکن است مجبور شود مبلغ سپرده یک بار از Rs را بپردازد. 250000 تا روپیه. 3،00،000 بسته به کارگزار.
3. کارگزاران سهام/زیر کارگزار همچنین برای زیرساخت ها ، رایانه ها ، ایستگاه های کاری ، تلویزیون و هزینه های جانبی به سرمایه گذاری تقریباً 7-10 لک نیاز دارند.

ثبت نام های دیگر

جدا از الزامات SEBI ، یک کارگزار سهام نیاز به ثبت نام با مقامات مالیاتی ، ثبت نام مالیات کالاها و خدمات ، ثبت نام مالکیت معنوی مانند علامت تجاری ، مغازه ها و ثبت نام تأسیس دارد.

نتیجه

برای نتیجه گیری ، بازار هند یکی از بهترین بازارهای جهان است. استانداردهای حسابداری هند به استانداردهای بین المللی نزدیکتر است. SEBI دستورالعمل های حاکمیت شرکت ها ، مقررات معامله گر را سختگیر کرده است. با وجود این ، کارگزار سهام نقش اساسی در بازار سهام دارد. آنها برای تجارت ضروری هستند. با این حال ، با وجود تغییر در تجارت الکترونیکی ، نیاز به ادغام بیشتر با بازارهای بین المللی از نظر جریان سرمایه ، محصولات و فرآیندها وجود دارد. نیاز به معرفی محصولات مالی جدید و پیشرفته وجود دارد.

دانشجویان دوره های Lawsikho به طور مرتب تکالیف نوشتن را تولید می کنند و به عنوان بخشی از دوره های کار خود روی تمرینات عملی کار می کنند و خود را در مهارت های عملی زندگی واقعی توسعه می دهند.