تجزیه و تحلیل فنی چیست و چگونه کار می کند؟

تجزیه و تحلیل فنی یکی از راه های ارزیابی سهام است تا تصمیم بگیرد که آیا این یک سرمایه گذاری خوب برای شما است یا خیر. اگر شما یک معامله گر سهام DIY هستید ، درک کنید که چگونه این رویکرد می تواند در شکل دادن به نمونه کارها شما مفید باشد. در اینجا یک مرور کلی در مورد تجزیه و تحلیل فنی چیست و چگونه می توانید از آن برای ارزیابی پتانسیل سهام استفاده کنید.

تجزیه و تحلیل فنی برای سهام چیست؟

به عبارت ساده تر ، تجزیه و تحلیل فنی به چگونگی عملکرد یک سهام در طول تاریخ نگاه می کند. به طور خاص ، این بدان معنی است که چگونه قیمت گذاری و حجم معاملات با گذشت زمان تغییر کرده است. این با تجزیه و تحلیل اساسی متفاوت است ، که به تعداد فعلی سهام برای مواردی مانند نسبت درآمد و سود سهام برای اندازه گیری ارزش ذاتی آن و سلامت کلی شرکت می پردازد.

با تجزیه و تحلیل فنی ، هدف این است که آنچه را که قبلاً با سهام اتفاق افتاده است ، بررسی کنیم و از آن اطلاعات برای سنجش یا پیش بینی آنچه ممکن است با پیشروی قیمت آن اتفاق بیفتد استفاده کنید. این استراتژی به نمودارها و سایر شاخص های تاریخی متکی است تا تعیین کند که قیمت فعلی سهام پایدار است یا اینکه ممکن است قیمت در آینده کاهش یابد.

به یاد داشته باشید ، تمرکز اصلی روی خود قیمت سهام است ، نه لزوماً قدرت مالی شرکت اساسی که آن را صادر کرده است. شما فرض می کنید که تمام عوامل مرتبط که می توانند بر حرکات سهام (سود ، درآمد و غیره) تأثیر بگذارند ، در تاریخ قیمت گذاری آن قرار دارند.

نحوه استفاده از تجزیه و تحلیل فنی برای ارزیابی سهام

اگر می خواهید از تجزیه و تحلیل فنی برای مقایسه سهام استفاده کنید ، می توانید یک فرآیند از بالا به پایین را دنبال کنید.

ابتدا گروهی از سهام را که می خواهید تجزیه و تحلیل را انجام دهید ، سازماندهی کنید. به عنوان مثال ، شما می توانید سهام را بر اساس قیمت و سرمایه آنها در بازار نمایش دهید. سرمایه بازار ارزش کل سهام سهام یک شرکت در بازار آزاد است. به عنوان مثال ، اگر یک نقطه قیمت مشخص در ذهن دارید می توانید سهام هایی را که بالاتر از آن مبلغ دلار قرار دارند ، غربالگری کنید.

از آنجا ، می توانید بیشتر حفر کنید و سهام را بر اساس آن بخش ها یا صنایعی که نمایندگی می کنند ، صفحه نمایش دهید. به عنوان مثال ممکن است بخواهید فقط روی مالی یا فناوری تمرکز کنید. آنچه شما در اینجا به دنبال آن هستید ، الگوهای حرکات سهام ، بالا یا پایین ، در بخش یا صنعت مربوطه است.

این فرآیند غربالگری به منظور کمک به شما در محدود کردن زمینه برای تمرکز فقط روی سهام مورد نظر برای انجام یک تحلیل فنی به شما کمک می کند. بنابراین در حالی که ممکن است در اولین گروه بندی گسترده خود با 50 تا 100 سهام شروع کنید ، ممکن است پس از بررسی قیمت گذاری ، کلاه بازار و روند صنعت ، فقط به پنج یا 10 کاهش یابد.

هنگامی که لیست کوتاه سهام خود را برای تجزیه و تحلیل دریافت کردید ، قدم بعدی با استفاده از دو ابزار ، نگاهی دقیق تر به آنها می اندازد: الگوهای نمودار و شاخص های فنی.

الگوهای نمودار

نمودارهای سهام حرکات شما را با قیمت سهام نشان می دهد. وقتی در حال خواندن نمودار برای تجزیه و تحلیل فنی هستید ، به دنبال الگویی هستید که نشان می دهد سهام در آن حرکت کرده است ، به طور قابل توجهی بالاتر از قیمت قبلی خود حرکت کرده است ، یا اینکه در قیمت گذاری بازپرداخت می کند. نمودارها همچنین می توانند به شما نشان دهند که آیا سهام در قیمت بالا یا پایین قیمت دارد و چگونه قیمت ها به تغییر در حجم معاملات واکنش نشان می دهند. به عنوان مثال ، حجم تجارت بالاتر از حد متوسط ، می تواند نشان دهد که یک شکستن قیمت در راه است.

شاخص های فنی

با شاخص های فنی ، شما به جای نمودار به دنبال شماره های خاص هستید تا تصمیم بگیرید که احتمالاً قیمت سهام به چه روشی پیش می رود. به عنوان مثال ، شما ممکن است میانگین متحرک را مطالعه کنید که دقیقاً چگونگی نوسان قیمت سهام در یک دوره زمانی مشخص است. میانگین متحرک 200 روزه میانگین قیمت بسته شدن سهام را در طول 200 روز گذشته به شما می گوید. شما می توانید حرکات را طی دوره های کوتاه تر - 20 تا 50 روز - مطالعه کنید یا بسته به هدف خود برای خرید یا فروش سهام ، به بازه های زمانی طولانی تر نگاه کنید.

شما از هر دو الگوی نمودار و شاخص های فنی برای تصمیم گیری در مورد سرمایه گذاری خود استفاده می کنید.

مشکلات و محدودیت ها

هیچ استراتژی معاملاتی کامل نیست ، از جمله تجزیه و تحلیل فنی. برخی از رایج ترین مشکلات برای تماشای آن شامل نمودارهای سوءاستفاده یا استفاده از میانگین متحرک اشتباه برای تصمیم گیری در مورد سرمایه گذاری است.

اگر شما به طور مکرر تجارت می کنید ، این نوع تجزیه و تحلیل مناسب تر است و باید ایده ای راجع به آنچه ممکن است سهام در کوتاه مدت انجام دهد ، بدست آورید. از طرف دیگر ، اگر بیشتر سرمایه گذار خرید و نگه دارید ، ممکن است به سمت یک رویکرد بنیادی هدایت شوید. اصول اولیه سرمایه گذاری در سلامت مالی کلی شرکت اساسی به عنوان معیاری از اینکه آیا یک سهام پتانسیل سرمایه گذاری سودآور را دارد ، ارزش گذاری می کند.

خط پایین

ایده اصلی پشت تحلیل تکنیکال این است که می توانید از روندهای قیمت گذاری برای تصمیم گیری در مورد سرمایه گذاری استفاده کنید. اگر سهامی بر اساس انتظارات تعیین شده توسط تجزیه و تحلیل شما خوب عمل کند، در آن صورت سود خواهید برد. با این حال، نتایج شما ممکن است تا حد زیادی به این بستگی داشته باشد که چقدر در مورد سهام مختلف تحقیق می کنید و سیگنال هایی را که آنها به بازار ارسال می کنند را می خوانید. به یاد داشته باشید، بازار سهام می تواند حتی در بهترین روز خود غیرقابل پیش بینی باشد. تجزیه و تحلیل تکنیکال تنها ابزاری است که می توانید برای هدایت آن استفاده کنید.

نکاتی برای سرمایه گذاران

هنگام تصمیم گیری در مورد استفاده از تحلیل تکنیکال برای ایجاد سبد سرمایه گذاری، اهداف، تحمل ریسک و رویکرد کلی خود را در نظر بگیرید. در مورد نوع نتایجی که امیدوارید به دست آورید فکر کنید و اینکه فنی بودن با انتخاب سهام با تصویر مطابقت دارد.

تصور نکنید که استراتژی سرمایه گذاری شما باید همه یا هیچ باشد. ممکن است متوجه شوید که تحلیل تکنیکال در برخی شرایط بهتر از موارد دیگر عمل می کند. یا ممکن است هنگام تصمیم گیری برای سرمایه گذاری، از عوامل فنی در کنار تحلیل بنیادی استفاده کنید.

معامله سهام به تنهایی شما را تحت کنترل سبد سهام خود قرار می دهد، اما مشاوره گرفتن از یک متخصص سرمایه گذاری می تواند مفید باشد. پیدا کردن یک مشاور مالی مناسب که متناسب با نیازهای شما باشد، لازم نیست سخت باشد. ابزار رایگان SmartAsset شما را در پنج دقیقه با مشاوران مالی در منطقه خود مطابقت می دهد. اگر آماده هستید تا با مشاوران محلی هماهنگ شوید که به شما در دستیابی به اهداف مالی شما کمک می کنند، همین الان شروع کنید.