اسرار کارگزار فارکس

سرمایه گذاران و معامله گران اگر بتوانند کارگزار مناسب را انتخاب کنند ، به خوبی تنظیم می شوند. اما ، انتخاب کارگزار مناسب کمی مسئله پیچیده است. بیشتر سرمایه گذاران و بازرگانان معمولاً در مورد تجارت آنلاین از کمپین های تبلیغاتی کارگزاران که ممکن است اهمیت دقت ، امنیت ، دقت و پشتیبانی مستقیم را کنار بگذارد ، مورد توجه قرار می گیرند. از آنجا که کارگزاران مسئول کلیه معاملات و معامله گران برای کسب سود هستند ، باید اطمینان حاصل کنید که با کارگزار مناسب تجارت می کنید و کارگزار با شما تجارت عادلانه ای انجام می دهد.

بسیاری از کارگزاران با ارائه تخفیف یا "بسته های رایگان" خدمات را تبلیغ می کنند. اگرچه به نظر می رسد این راه حل جالب است ، باید در نظر گرفت که بازار فارکس به سرعت تکامل می یابد (تجارت الکترونیکی ، سیستم عامل های جدید معاملاتی ، افزایش شفافیت ، مقررات جدید سرمایه ، قیمت گذاری رقابتی و غیره). با پیشرفت بازار فارکس ، رقابت در صنعت کارگزاری نیز انجام می شود.

می توانید تفاوت در هزینه ها (گسترش یا کمیسیون) و خصوصیات اعدام را در بین کارگزاران فارکس پیدا کنید. اکثر کارگزاران با کیفیت ضعیف همیشه علیه مشتری خود تجارت می کنند و سعی می کنند هم قیمت و هم اجرای سفارشات را دستکاری کنند. از دست دادن مشتری های آنها سود برای کارگزاران ایجاد می کند. کارهای بدی که معمولاً انجام می دهند افزایش لغزش منفی ، سیستم عامل های یخ زدگی ، ضرر متوقف کردن شکار ، اعدام ها و پر کردن سفارشات با قیمت های بدتر است.

از این رو ، شما باید در نظر بگیرید که آیا کارگزار شما فقط به دنبال تجارت تهاجمی است یا فقط بر توسعه فن آوری های با کیفیت بالا و بهبود شرایط تجارت تمرکز دارد. این 4 راز کارگزار فارکس می تواند کلید تمایز یک کارگزار خوب و بد فارکس باشد.

فهرست

1. سازندگان بازار خرده فروشی

سازندگان بازار به عنوان یک طرف مقابل برای معاملات انجام شده توسط معامله گران خرده فروشی (کارگزاران B-Book) عمل می کنند. اگر با سازندگان بازار تجارت می کنید ، هرگز به بازار واقعی بین بانکی نمی روید. آنها یک ارز را به طور مداوم با قیمت آشکارا در بازار OTC خریداری و می فروشند. به عبارت دیگر ، یک معامله گر خرده فروشی در حالی که یک سازنده بازار می فروشد ، ارز خریداری می کند و برعکس. همچنین توجه به این نکته حائز اهمیت است که یک سازنده بازار همیشه در برابر جمعیت مقابله می کند و نقدینگی را برای هر دارایی معامله شده فراهم می کند.

سپس ، چگونه یک سازنده بازار سود کسب می کند؟این سود از تفاوت بین پیشنهاد و قیمت سؤال ، معروف به گسترش ایجاد می کند ، یا توسط یک علامت گذاری به پیشنهاد جبران می شود و از قیمت سؤال می شود. بنابراین ، یک سازنده بازار می تواند نقدینگی را فراهم کند. قیمت نقل شده توسط یک سازنده بازار براساس قانون عرضه و تقاضا است.

یک سازنده بازار فقط یک جریان صاف از حرکت قیمت را تضمین می کند. قصد پیش بینی جهت حرکت قیمت را ندارد یا از طریق انباشت موقعیت ها ، بازار را به سمت هر جهت خاص سوق می دهد. علاوه بر این ، یک سازنده بازار می تواند قوانین واضحی را برای تعامل داشته باشد که در آن آماده هستند تا با قیمت های پیشنهادی معامله کنند.

سازندگان بازار فروشگاه های سطل نیستند

به دلیل اعدام غیرمستقیم ، سازندگان بازار اغلب با مغازه های سطل اشتباه گرفته می شوند. بسیاری از معامله گران نمی توانند بین این دو تمایز قائل شوند و در نهایت آنها را در همان گروه قرار دهند. برای پاک کردن مسائل ، توضیحات کامل در اینجا آورده شده است.

فروشگاه های سطل شرکت های کارگزاری هستند که با مشتریان خود درگیری دارند. شرکت های کارگزاری مشتری ها را ترغیب می کنند که اهرم قابل توجهی را به خود اختصاص دهند. آنها می توانند هنگامی که مشتری ها در معاملات خود سود می برند ، مشتری های جدیدی را از دستاوردهای تبلیغ شده توسط فروشگاه سطل استخدام کنند. در پایان ، مشتری ها همیشه با خسارات بزرگ یا حتی کل به پایان می رسند. جای تعجب نیست که آنها معمولاً می خواهند معاملات مشتری را از بین ببرند و در نهایت آنها را به سمت ضرر سوق دهند.

تنظیم در حوزه های قضایی محترم به طور خودکار کارگزاران را از داشتن یک فروشگاه سطل معاف نمی کند. شما می توانید آن را از دو یا چند معیار زیر تشخیص دهید:

• این کارگزار علیه بهترین منافع مشتری (به عنوان مثال لغزش نامتقارن ، گیج کننده قیمت های معامله ، آخرین بار نگاه غیر منطقی ، نادیده گرفتن/بازپرداخت معاملات بدون دلیل خاص) معامله می کند.
• نمی تواند برای ارسال اکثریت حجم بی نظیر آنها به یک بازار واقعی مطابقت داشته باشد.
• سود مستقیم از ضررهای مشتری دریافت می کند.
• درخواست های برداشت فرآیند برای بیش از یک روز کاری.

موضوع شفافیت

در یک بازار محدود ، یک سازنده بازار با انتقال ریسک به یک معامله گر دیگر که ممکن است دیدگاه متضادی در مورد این روند داشته باشد ، زمان زیادی برای پوشش معاملات خود دارد. با این حال ، این اتفاق در یک بازار بی ثبات رخ نخواهد داد. بنابراین ، یک سازنده بازار می تواند از چندین روش برای کاهش خطر استفاده کند. به عنوان مثال ، محافظت از یک یا چند کارگزار Tier-1.

اغلب اوقات ، معاملات به صورت ناشناس انجام می شود. منشأ خریدار/فروشنده به طور کامل فاش نمی شود تا بعد از اتمام بلیط. اما سابقه ای از این معاملات وجود دارد که همه طرفین درگیر می توانند برای ارتقاء شفافیت دسترسی داشته باشند. این یک روش مناسب برای ایجاد یک بازار شامل تقلید از فید قیمت واقعی بازار (از کارگزار اصلی) و ارائه پر کردن فوری در قیمت ها یا اندازه نقل شده (قوانین روشن نامزدی) است. شما به یک بازار عمده فروشی بزرگتر محافظت می کنید ، در صورت لزوم برای کنترل ریسک ، گسترش و غیره را افزایش می دهید.

در عمل ، یک سازنده بازار گسترش می یابد و سرعت اجرای آن باید آنچه را که در یک مبادله یا ECN اتفاق می افتد (در بعضی موارد حتی بهتر ، سریعتر و/یا با اندازه بزرگتر) با گسترش سخت تر کپی کند.

نقل قول خوبی از آخرین پرسش و پاسخ ESMA وجود دارد که راهنمایی در مورد آنچه تنظیم کننده های اتحادیه اروپا باید برای بهبود بازارها بر آنها تمرکز کنند ، ارائه می دهد:

"اگر یک شرکت محصولات سوداگرانه را ارائه دهد و به عنوان طرف مقابل به مشتری عمل کند بدون هیچ گونه تمهیدات محافظت ، هیچ انگیزه ای برای اجرای سفارشات به نفع مشتری ندارد زیرا در صورت تضاد منافع وجود دارد ، اگر مشتری برنده شود ، شرکت" "از دست دادن ". بنابراین باید با اتخاذ چنین الگوی تجاری ، از آن اجتناب کرد."

2. حقیقت کارگزاران ECN/STP

حدود 98 ٪ از کارگزاران به اصطلاح NDD (میز غیر دفع) در واقع کارگزاران خرده فروشی ECN/STP هستند. آنها باید هر معامله را برای اعدام به یک نهاد دیگر ارسال کنند. همچنین ، آنها می توانند تبلیغ کنند و هنوز هم از ضررهای معامله گران سود ببرند. شما معمولاً می توانید این کارگزاران را در صورت ارائه حساب های ECN/STP با پیشنهادهایی مانند درصد پاداش در سپرده ها ، گسترش ثابت ، اهرم بالا ، گسترش صفر و غیره ارائه دهید.

فقط حدود 2 ٪ از کل کل کارگزاران در سراسر جهان وجود دارد که عادلانه هستند. آنها مستقیماً دسترسی به بازار ECN/STP (کارگزاران کتابی) هستند. این کارگزاران تمام معاملات شما را بدون هیچ گونه تضاد منافع به بازار بین بانکی ارسال می کنند. این کارگزاران نقدینگی بیشتری دارند و هیچ مداخله مصنوعی در معاملات مشتریان خود انجام نمی دهند. سود آنها فقط از گسترش یا کمیسیون است. بنابراین ، آنها می توانند تا حد امکان به معامله گران کمک کنند و هدف اصلی آنها معامله گران سودآور بلند مدت است.

3. طرح های جایزه

برای جذب مشتری های جدید ، یک کارگزار معمولاً انگیزه ای برای تجارت تبلیغات پاداش A. K. A ارائه می دهد. با این حال ، این طرح ها در بعضی مواقع چنان پیچیده هستند که مشتریان به ندرت با مزایای مورد انتظار به پایان می رسند. دلیل این امر این است که کارگزاران علی رغم پیشنهاد به ظاهر سخاوتمندانه در تبلیغات خود ، سعی می کنند مزایای خود را حفظ کنند. انواع مختلفی از پیشنهادات جایزه در آنجا وجود دارد:

بدون پاداش سپرده

به طور معمول ، یک معامله گر پس از تأمین اعتبار حساب جدید خود ، پاداش می گیرد. اما در زمینه "بدون پاداش سپرده" ، یک معامله گر نباید به حساب جدید واریز کند. بنابراین ، این نوع پاداش بیشترین ملایم است. با این حال ، الزاماتی وجود دارد که باید تحقق یابد قبل از اینکه معامله گران بتوانند پاداش سپرده را تحقق بخشند. به طور معمول ، یک معامله گر قبل از برداشت سود حاصل از پاداش بدون سپرده ، باید با تعداد مشخصی از حجم تجارت کند.

بنابراین ، قبل از گرفتن پیشنهادات پاداش سپرده از کارگزاران فارکس ، باید الزامات را در نظر بگیرید. کارگزاران فقط بدون اطمینان از مزایای خود ، فقط پول رایگان را به معامله گران جدید نمی دهند. قبل از ثبت نام اطمینان حاصل کنید که با الزامات این نوع پاداش خوب نیستید.

جایزه خوش آمدید

"جایزه خوش آمدید" پول رایگان است که توسط یک کارگزار برای جذب مشتری برای ثبت نام ارائه می شود. این نوع پاداش باعث می شود مشتری احساس استقبال کند و شروع به کار سریعاً تجارت را آسان تر کند. با این حال ، این نوع پاداش با پاداش سپرده متفاوت است. یک جایزه خوش آمدید برای دریافت این پاداش به سپرده از یک معامله گر نیاز دارد. اگر می خواهید پاداش خوش آمدید دریافت کنید ، قبل از ثبت نام با الزامات پاداش موافقت کنید.

پاداش مسابقه سپرده

"پاداش مسابقه سپرده" پول رایگان است که با واریز یک معامله گر و حداکثر مبلغ مشخصی مطابقت خواهد داشت. این پاداش به طور معمول دارای حداقل سپرده ، حداکثر محدودیت است و کارگزار با سپرده معامله گر با درصد از پیش تعیین شده مطابقت دارد ، به طور معمول از 30 ٪ تا 300 ٪.

به عنوان مثال ، برنامه پاداش 30 ٪ در مبلغ سپرده شما در دسترس خواهد بود. اما مبلغ پاداش به خودی خود نمی تواند از 5000 دلار تجاوز کند. بنابراین ، شما 300 دلار اضافی از کارگزار خود 1000 دلار دریافت خواهید کرد. اگر مبلغ واریز شما به 16،667 دلار (16،667 دلار 30 ٪ = 5000 دلار) می رسد ، می توانید حداکثر 5000 دلار دریافت کنید. اما حتی اگر سپرده شما بالاتر از 16،667 دلار باشد ، نمی توانید مبلغ پاداش بالاتری کسب کنید.

طرح های پاداش کارگزاران فارکس الزاماتی در رابطه با میزان سپرده اولیه شما یا مقداری که باید معامله کنید اگر قصد برداشت سود دارید، دارند. الزامات ممکن است برای برخی از معامله گران خوب باشد، اما برخی دیگر ممکن است آنها را منبع ناامیدی بدانند. علاوه بر این، یک جایزه ممکن است در دراز مدت تفاوت زیادی ایجاد نکند. اگر واقعاً نتوانید قوانین را درک کنید، حتی می تواند اوضاع را پیچیده تر کند.

4. مراقب کلاهبرداران باشید

کلاهبرداران دسته خاصی از کارگزاران فارکس هستند. این نوع کارگزاران اغلب با برداشت مشکل دارند و واقعاً هویت یا قانونی مشخصی ندارند. برخلاف موارد قبلی بازارسازها و مغازه های سطلی که علیه مشتریان معامله می کنند، کلاهبرداران به دنبال طول عمر مشتریان نیستند. آن ها معمولاً پول گیرانی هستند که به سرعت کسب وکار خود را پس از به دست آوردن سپرده هایی از مشتریان، راه اندازی و منحل می کنند، فقط برای افتتاح یک تجارت کلاهبرداری دیگر با نام تجاری جدید. کلاهبرداری ها اینگونه عمل می کنند، بنابراین باید واقعا مراقب این نوع کارگزاران باشید.

بررسی کیفیت کارگزاران

امروزه بازار فارکس عملاً یک بازار مبتنی بر فناوری است. همه بازیکنان عملاً به فناوری وابسته هستند. بنابراین می توان دلالان خوب و بد را بر اساس وجود یا عدم وجود فناوری پیشرفته تقسیم بندی کرد. اگر یک کارگزار دارای تکنولوژی روز برای معامله باشد، حضور آنها به عنوان یک کارگزاری پیشرو غیرقابل انکار خواهد بود. وجود فناوری کارگزار را از انتخاب هر طرح کاری باز می دارد، در حالی که نبود فناوری، انتخاب کارگزار را به هر طرح کاری محدود می کند.

همانطور که قبلا ذکر شد، کارگزاران فارکس با عبارات خاصی تقسیم می شوند: A-book و B-book. در جزئیات، A-book جایی است که سفارشات مستقیماً به بازار می رود، در حالی که B-book جایی است که سفارشات در شرکت باقی می مانند. شرکت های A-book معمولاً از اسپردها و کمیسیون ها سود می برند، در حالی که شرکت های کتاب B از یک نتیجه مالی سود می برند (هر چیزی که یک معامله گر از دست داده، شرکت به دست آورده است و بالعکس).

هر دو طرح مزایا و معایبی دارند:

کارگزاران بد

دلال های بد یا کتاب A ندارند یا کتاب بسیار بی کیفیتی دارند. بنابراین، روش های مختلفی برای همکاری شرکت با یک معامله گر وجود دارد:

• وفادارترین گزینه: اگر شرکتی کتاب A با کیفیت بالا نداشته باشد، کیفیت اجرای معامله گر به شدت کاهش می یابد و خطر زیادی برای شکستن استراتژی معامله گر وجود دارد.
• گزینه کمتری وفادارمشتری درآمدی توسط شرکت معرفی تاخیر مصنوعی یا لغزش ، قیمت مجدد منظم یا رد آنها تشدید خواهد شد. این نشان می دهد که شرکت از B-Book استفاده می کند.
• یک گزینه بی اعتمادی. شرایط و ضوابط شامل پاراگراف هایی است که در مورد لغو معاملات با مدت زمان زیر مدت مشخصی یا سودآوری زیر یک مقدار مشخص از امتیاز اعلام می کنند. این یک ننگ برای صنعت خواهد بود.

بی اعتمادی ترین گزینه نمونه ای از شرکت های کلاهبرداری است. آنها سپرده های مشتری زیادی را جمع می کنند و سپس با برخی دلایل غیر منطقی ناپدید می شوند. آنها می توانند کلاهبرداری یا تمام معاملات را اعلام کنند و سپس بگویند که هرگز وجود نداشته اند.

کارگزاران خوب

یک کارگزار خوب دارای یک کتاب A با کیفیت بالا است. این امر اجرای خوبی را برای مشتری فراهم می کند ، که موفقیت یک کارگزار را تعیین می کند. این شرایط به طور مصنوعی برای مشتری ها تشدید نمی شود ، بنابراین بسیاری از مشتری های بلند مدت تحت خدمت آنها هستند. آنها می توانند گسترش متوسط ، سرعت اعدام ها را اندازه گیری کنند و کیفیت اجرای را ارزیابی کنند.

بگذارید از نزدیک به این دسته از کارگزاران نگاه کنیم. شرکتی با فناوری پیشرفته از یکی از دو طرح زیر استفاده می کند:

1. این شرکت در حال محافظت از کلیه مشتریان است. این طرح توسط شرکت های محافظه کار استفاده می شود که از ثبات درآمدهای بزرگ حمایت می کنند. آنها از این طرح حمایت می کنند زیرا شرکت با خطرات معاملاتی روبرو نیست.
2. این شرکت از همه مشتری ها محافظت نمی کند. این طرح باعث رشد سریع می شود اما برخی از خطرات معاملاتی را نیز به همراه دارد. از یک طرف ، این طرح اعدام های خوبی را ارائه می دهد. از طرف دیگر ، اگر یک معامله گر با استفاده از استراتژی که نسبت به کیفیت اجرای بسیار حساس است ، درآمد کسب کند ، این استراتژی می تواند در یک پرچین خرد شود. از همه مهمتر ، کارگزار برای کسب سود در حساب معامله گر دخالت نمی کند. در بدترین حالت ، معامله گر محاصره خواهد شد ، اما مانع از کسب درآمد زیادی نمی شود.

اگر ابزار مناسبی برای کمک به شما ندارید ، پیدا کردن بهترین کارگزاران می تواند مدت زیادی طول بکشد. کارگزار یاب برای کمک به شما در ایده آل ترین کارگزار بر اساس مهارت های سرمایه و تجارت شما در دسترس است.

من به عنوان یک تحلیلگر معتبر اوراق بهادار ، در زمینه مدیریت ریسک و تجزیه و تحلیل فنی به صورت حرفه ای آموزش دیده ام. با بیش از 5 سال تجربه به عنوان یک تحلیلگر بازار ، من قصد دارم دانش خود را با هر خواننده ای که نیاز به یک دیدگاه حرفه ای در مورد کارگزاران فارکس و تجزیه و تحلیل تجارت دارد ، به اشتراک بگذارم.